Podsumowanie rynków: WIG20 spadł -1% do 2 567 pkt, a WIG spadł -0,8% do 88 739 pkt. Obroty na GPW wyniosły 1,5 mld zł. Wśród blue chipów najwięcej traciły akcje PZU -4,1% do 52,98 zł po publikacji wyników ubezpieczyciela. Na szerokim rynku uwagę zwraca kolejny dzień istotnego wzrostu producenta wędlin Tarczyński, tym razem o +23,9% do 96,6 zł.

W USA S&P500 wzrosło +0,3% do 5 321 pkt, a NASDAQ +0,2% do 16 832 pkt w oczekiwaniu na publikację wyników Nvidii. [CNBC]

Główne pary walutowe bez większych zmian. Bitcoin przekroczył poziom 71 tys. USD.

GOSPODARKA I MAKROEKONOMIA

(MG)

Polska

MRPiPS: Ministerstwo chce płacy minimalnej na poziomie 60% przeciętnego wynagrodzenia, a rozwiązania dot. skrócenia czasu pracy mogłyby wejść z końcem kadencji. [Infor] Zdaniem ministerstwa kierowanego przez lewicę, miliardy z budżetu powinny trafić na budowę mieszkań, a nie na kredyt 0%. [Inwestycje]
Jourova w najbliższych dniach zaproponuje, by KE wycofała wniosek ws. procedury z art. 7 wobec Polski. [TVN24]
Mazowiecki Urząd Wojewódzki: spółka CPK złożyła 16 tomów nowych dokumentów. [Forsal]
Można już składać wnioski na dofinansowanie do przydomowego wiatraka do 30 tys. zł. [Money]
Babciowe będzie przysługiwało także przedsiębiorcom. [PB]
ZBP: Suma aktywów finansowych Polaków to 2,8 bln zł, ale dominują gotówka i depozyty. [PAP]
NBP zwiększył w kwietniu zasoby złota o 0,15 mln do 11,682 mln uncji w kwietniu. Celem jest 20% rezerw walutowych w złocie. [Bankier]

Chorwacja utworzyła ministerstwo ds. demografii jako pierwszy kraj w UE. W ciągu ostatnich 30 lat populacja kraju zmalała o 23% do 3,9 mln.Kraj rozważa ściągnięcie siły roboczej z Ameryki Płd. [Bankier]
Serbia: UE i Belgrad finalizują umowę o eksploatacji serbskich złóż litu. [Bankier]

Świat

USA: Decydenci Fed nadal ostrożni w kwestii inflacji i polityki. [RT] Podobnie Jamie Dimon jest „ostrożnie pesymistyczny” w kwestii gospodarki. [RT] Sekretarz Skarbu Janet Yellen jest przeciwna globalnemu podatkowi od miliarderów. [WSJ]
Audytorzy zawiedli nie sygnalizując problemów w przypadku 75% upadków brytyjskich korporacji. [AA]
Nakaz aresztowania dla premiera Izraela Netanjahu, min. obrony Izraela Joawa Galanta oraz 3 przywódców Hamasu od prokuratora Międzynarodowego Trybunału Karnego w Hadze, oskarżając ich o zbrodnie wojenne oraz zbrodnie przeciwko ludzkości dokonane w Strefie Gazy i w Izraelu. [Forsal]
W Rosji brakuje pracowników - w zeszłym roku zarejestrowała 5 mln wakatów. W logistyce brakuje ¼ kierowców. [PHR]
PWC: Sektory intensywnie wykorzystujące sztuczną inteligencję wykazują wzrost produktywności. [RT]

BIZNES

(MG)

Polska

PZU: W nowej strategii przeanalizuje rolę i miejsce banków Alior i Pekao w grupie. [Bankier] Firma będzie korygować ceny OC w miejscach gdzie szkodowości są największe. [BI]
UKE wydał zalecenia nakazujące operatorom mobilnym odejście od świadczenia dostępu do wybranych usług i treści oferowanych w internecie w modelu "zero rating". Polega on na stosowaniu zerowej ceny za ruch danych związany z określoną aplikacją lub klasą aplikacji i niewliczaniu tych danych do limitów obowiązujących w usłudze dostępu do internetu. Przykładem są np. promocje “darmowy Facebook”. [UKE]
Deweloperzy: Dom Development rusza z inwestycją Mokotów Sportowy na łącznie min. 1300 lokali. [PAP] Robyg ma pozwolenie na budowę I etapu os. Rytm Mokotowa w Warszawie. [PN] Atal wchodzi na rynek Szczecina, uruchomi sprzedaż mieszkań w 1. projekcie w II kwartale. [PN]
Artagro, małopolski producent hydrożelu, stosowanego głównie w rolnictwie rozpoczyna ekspansję w Afryce i Azji środkowej. Kilka gramów produktu może zaabsorbować litr wody i oddać ją do korzeni roślin. Substancja może wykonać 35 tys. takich cykli, a jednorazowa aplikacja żelu może wystarczyć na 8 lat upraw. Obecne zdolności to zaledwie 150 ton produktu rocznie, jednak po inwestycji będzie mogła wyprodukować nawet 8 tys. ton. W Polsce z produktu korzystają m.in. Lasy Państwowe przy hodowli sadzonek. [PB]
WP Holding zwolni 120 pracowników w WP Media, czyli 10% załogi. Celem spółki jest skoncentrowanie się na projektach o największym potencjale wzrostu. Zarząd zadecydował o powrocie do pracy stacjonarnej kadry manadżerskiej. Pracownicy niższego szczebla pozostaną w formule hybrydowej. [Dziennik]
Według związków Poczty Polskie, zwolnionych zostanie 10 tys. pracowników spółki. [PB]
Grupa VRG planuje w III kw. start pilotażu multibrandowych salonów franczyzowych. [Bankier]
Zmiany kadrowe w SSP:
- Prezes Trakcji nie jest aktualnie zatrzymany, ani tymczasowo aresztowany. [Bankier] RN Trakcji zawiesiła Arciszewskiego w pełnieniu funkcji prezesa, powierzyła jego obowiązki Kozerze. [Bankier]
- Grupa Azoty ZAK: Mirosław Ptasiński prezesem spółki. [Farmer]
- PGE: Maciej Górski będzie wiceprezesem zarządu ds. operacyjnych. [WN]
- RN Polimex Mostostal odwołała prezesa zarządu Krzysztofa Figata, p.o. został Maciej Korniluk. [Bankier]

Świat

JP Morgan: Jamie Dimon zasugerował wcześniejsze przejście na emeryturę. [YF] Liderzy kształtują strategię w obliczu zbliżającej się sukcesji. [RT] Tymczasem bank kładzie nacisk na zdrowie pracowników po śmierci bankiera Bank of America. [RT] Każdy z pracowników zostanie przeszkolony w zakresie obsługi AI. [BBG]
Jedna z największych amerykańskich sieci supermarketów Target obniży ceny 5 000 produktów. [RT]
Starwood REIT, fundusz nieruchomości o wartości 10 miliardów dolarów traci gotówkę i kończą mu się opcje w obliczu wycofywanych środków przez inwestorów. [WSJ]
Sieć restauracji z owocami morza Red Lobster ogłosiła upadłość i planuje sprzedać swoją działalność. Problemy zaczęły się od promocji nielimitowanych krewetek za 20 USD. [RT]
Borykający się z trudnościami brazylijski producent nawozów Unigel uzyskał zgodę większości wierzycieli, w tym PIMCO, na pozasądowy plan restrukturyzacji. [BBG]

TRANSAKCJE I FINANSOWANIE

(MG)

Polska

cyber_Folks: Po sprzedaży Profitroom-u potencjał akwizycyjny Grupy cyber_Folks wyniesie ok. 1 mld zł. [Bankier] Spółka planuje buy-back do 42,5 tys. akcji po maksymalnej cenie 160 zł. [Investing] Zależny Vercom planuje kolejne akwizycje oraz rozwój marki Message Flow na rynkach zagranicznych. [Bankier]
Grupa WP dokona akwizycji w e-commerce przed wakacjami, być może w maju. [Inwestycje]
Grupa Pracuj rozważa zwiększenie udziałów w spółkach prowadzących Robota.ua z 67% do 76,7% i Work.ua z 33% do 52,7%. [Bankier]
Thorium podtrzymuje plany giełdowe, priorytetem - finalizacja umowy na dużego satelitę. [SW]
Onde ma umowę nabycia udziałów w projekcie elektrowni PV o mocy 63 MW. [PAP]

Europa

Francuska firma zajmująca się zdrowiem zwierząt Ceva Santé Animale chce pozyskać nowe środki przy wycenie EV 7 mld EUR. [BNN]
Norweski SWF Norges Bank Investment Management nabył pozostałe 50% udziałów, których nie posiadał w hiper regionalnym centrum handlowym Meadowhall w Sheffield od brytyjskiego REIT British Land za 457 mln dolarów. [BBC]

Świat

Brazylijska firma Suzano, zajmująca się produkcją celulozy i papieru, poprawi swoją ofertę przejęcia International Paper za 15 miliardów dolarów. [RT]
Firmy PE, w tym Warburg Pincus, wyraziły zainteresowanie przejęciem notowanego na giełdzie za 4,2 mld USD dostawcy oprogramowania edukacyjnego PowerSchool. [YF]
Firma CyberArk zajmująca się bezpieczeństwem informacji przejmie firmę Venafi od firmy PE Thoma Bravo w ramach transakcji gotówkowej i zamiany akcji o wartości 1,54 mld USD. [RT]
Firma Carlyle złożyła ofertę kupna operatora japońskiej sieci KFC za 910 mln USD. [Nikkei]
Firma energetyczna Phillips 66 zgodziła się nabyć spółkę Pinnacle Midland od firmy PE Energy Spectrum Capital za 550 mln USD w gotówce. [RT]

PRAWO I PODATKI

(Jakub Boch)

Polska

Według GUS wprowadzenie kasowego PIT utrudni ujęcie podatków na zasadzie memoriałowej w rachunkach narodowych. [Inwestycje]
Rząd w II kw. bieżącego roku planuje przyjąć projekt nowelizacji ustawy o gospodarowaniu nieruchomościami rolnymi Skarbu Państwa. [Inwestycje]
Wiceminister rodziny, pracy i polityki społecznej Sebastian Gajewski poinformował, że decyzja w sprawie formy oskładkowania umów cywilno-prawnych zapadnie w II kw. [InforLex]
Ministerstwo Cyfryzacji rozpoczęło prace nad ustawą o krajowym systemie certyfikacji cyberbezpieczeństwa. Głównym celem jest organizacja systemu certyfikacji cyberbezpieczeństwa w Polsce, w szczególności ustanowienie procedur niezbędnych do zapewnienia prawidłowości procesów certyfikacyjnych a także określenie sposobu sprawowania nadzoru i kontroli w zakresie stosowania przepisów ustawy. [GOV]
Rząd przyjął projekt noweli ustawy o dochodzeniu roszczeń w postępowaniu grupowym oraz niektórych innych ustaw, przygotowany przez Prezesa UOKiK. Nowelizacja zakłada m.in., że podmioty upoważnione, takie jak organizacje pozarządowe, będą mogły wytaczać pozwy grupowe przeciwko przedsiębiorcom, którzy naruszają interesy konsumentów. [Money]
Marszałek Sejmu Szymon Hołownia we współpracy ze swoimi zastępcami przygotował rewolucyjny projekt nowego regulaminu Sejmu. Zmiany dotyczą m. in. spowolnienia procesu legislacyjnego, zwiększenia jego przejrzystości i otwarcia na obywateli. Najważniejszą zmianą ma być poddawanie każdego projektu konsultacjom społecznym jeszcze przed pierwszym czytaniem. [WP]
WSA w Warszawie orzekł, że przeprowadzenie transakcji z podmiotem powiązanym na nierynkowych warunkach oznacza rozwiązanie z mocy prawa podatkowej grupy kapitałowej. Skutek ten zachodzi nawet wtedy, gdy dojdzie potem do korekty warunków tej transakcji. Oznacza to, że w razie chociażby niezamierzonego ustalenia warunków nierynkowych PGK traci status podatnika, co następuje wstecz. [Dziennik Gazeta Prawna]
Dyrektor KIS poinformował, że przepisy prawa przedsiębiorców nie mają zastosowania do polskiej spółki działającej w Polsce w formie oddziału. Taka spółka nie może więc skorzystać z uproszczeń podatkowych przewidzianych dla mikrofirm. Sprawa dotyczyła oddziału austriackiej spółki świadczącej usługi wyłącznie na rzecz zagranicznej centrali. [InforLex]

UE ostatecznie zatwierdziła reformę rynku energii. Nowe regulacje mają przyczynić się do stabilizacji cen energii w państwach członkowskich i uodpornić Wspólnotę na przyszłe kryzysy energetyczne. Jeden z najważniejszych elementów reformy to promowanie kontraktów długoterminowych z wytwórcami energii elektrycznej. [Bankier]

Świat

Scarlett Johansson opublikowała oświadczenie, w którym domaga się usunięcia głosu sztucznej inteligencji OpenAI, który rzekomo brzmi zbyt podobnie do jej głosu. W ubiegłym tygodniu OpenAI udostępniło nowe narzędzie audio i zademonstrowało prezentacje, w których wykorzystano głos o nazwie Sky. Zdaniem internautów oraz samej Johansson głos Sky rażąco przypomina jej własny. CEO OpenAI, Sam Altman stwierdził natomiast, że głos Sky „nie należy do Scarlett Johansson i nigdy nie miał go przypominać”. Co ciekawe, firma w zeszłym roku złożyła aktorce propozycję użyczenia głosu, jednak ta ją odrzuciła. [CNBC]+[KŚ]

DANE I BADANIA RYNKOWE

(MG)

Polska

Publicis: Rynek reklamy wideo w Polsce w I kw. większy o 13,3 proc., w '24 może wzrosnąć o 6,9 proc. [PAP]
PIE: Ceny mieszkań wzrosły średnio o 20% r/r w 17 największych miastach w I kw. 2024 r. Ceny mieszkań na wynajem w 17 miastach wzrosły o 4% r/r, podaż - o 26% r/r w I kw. [PIE]
GUS: z noclegów w małych obiektach turystycznych w 2023 r. skorzystało 1,7 mln osób. [GUS]
PwC: 20% polskich firm z sektora FMCG ma cele ESG określone w strategiach biznesowych. [WN]
ZBP: Tylko 26 proc. polskich firm posiada wiarygodne dane do monitorowania realizacji celów ESG - ZBP, FTB. [PAP]
PEVO Index: Liczba rejestracji nowych e-aut osob. to 1 264 w IV; cała flota: 58 050 szt. [WN]
FRRF: Liczba kredytów konsumenckich wzrosła o 5,2%, wartość spadła o 6,4% w 2023 r. [Inwestycje]
PRCH: 61 proc. konsumentów łączy zakupy stacjonarne z kanałami e-commerce. [PS]
Polacy kupili 800 domów i apartamentów na Półwyspie Iberyjskim w 1 kw. 2024. [PB]

WYNIKI FINANSOWE I REKOMENDACJE

(MG)

Polska

PZU miało 1,25 mld zł zysku netto, 3,77 mld zł zysku EBIT w I kw. 2024 r. [Bankier] PZU w nowej strategii może utrzymać obecną politykę dywidendową. [Bankier]
Eurotel wypłaci 4 zł dywidendy na akcję z zysku za 2023 rok. [B]
Zarząd Enter Air rekomenduje 4,40 zł dywidendy na akcję po spłacie pożyczki PFR. [SI]
Grupa WP miała 16,67 mln zł zysku netto, 81,12 mln zł zysku EBITDA w I kw. 2024 r. [Inwestycje]
VRG miało 2,22 mln zł zysku netto, 36,09 mln zł zysku EBITDA w I kw. 2024 r. [Inwestycje]
Kogeneracja miała 136,99 mln zł zysku netto, 224,75 mln zł zysku EBITDA w I kw. 2024 r. [WN]
cyber_Folks miał 15,7 mln zł zysku netto, 38,83 mln zł operacyjnej EBITDA w I kw. 2024 r. [Inwestycje]
Vercom miał 16,5 mln zł zysku netto, 23,1 mln zł operacyjnej EBITDA w I kw. 2024 r. [Inwestycje]
Ulma wypłaci 2,3 zł dywidendy na akcję. [Bankier]
Ferrum miał wst. ok. 1,44 mln zł straty netto, ok. 2,33 mln zł zysku EBIT w I kw. 2024 r. [WN]

Świat

Zoom przekroczył szacunki zysków za pierwszy kwartał i podniósł prognozę zysków i przychodów na cały rok dzięki dużemu popytowi w związku z przyjęciem przez firmy hybrydowych modeli pracy. [RT]

Business Update Newsletter, zacznij dzień z przewagą.