Podsumowanie rynków: WIG20 spadł -0,9% do 2 469 pkt, a WIG spadł o -0,8% do 84 201 pkt. Obroty na GPW wyniosły 1,4 mld zł. Najwięcej wśród blue chipów traciło JSW -5,8% do 31,19 zł po publikacji prognoz dot. produkcji węgla w tym roku (-4% r/r).

Niemiecki DAX spadł -0,4% do 18 073 pkt. W USA główne indeksy zamknęły się niemal bez zmian.

W środę nieco słabł złoty. Dolar drożał do 4,05 zł, a euro do 4,33 zł.

GOSPODARKA I MAKROEKONOMIA

(KK)

Polska

NBP: Rekordowa strata banku wyniosła -20,8 mld PLN, a główną przyczyną była aprecjacja złotego. [Bankier + Bank] Zasoby złota wynosiły 358,7 ton o wartości 93,59 mld zł na koniec 2023 r. [Wysokie Napięcie] NBP inwestował po raz pierwszy w ETF-y w 2023 roku. [Bankier] Wniosek o Trybunał Stanu dla prezesa NBP będzie skierowany do Komisji Odpowiedzialności konstytucyjnej przed złożeniem go dalej. Na orzeczenie TK o niemożliwości postawienia prezesa NBP przed TS, Hołownia wskazał, że analizy prawne ze strony sejmu wskazują na przekroczenie uprawnień przez TK. [Stock Watch]
Dane GUS: Liczba ludności Polski na koniec I kwartału spadła o 133 tys. rdr. [Strefa Inwestorów]; Stopa bezrobocia rejestrowanego spadła do 5,3% w marcu. [Inwestycje]; Liczba nowych bezrobotnych spadła m/m do 98,6 tys. osób w marcu. [Money]; Wydajność pracy w przemyśle w 1 kw ‘24 wzrosła +0,2 proc. rdr [Obserwator Finansowy]; Nowe zamówienia w przemyśle w marcu ’24 spadły 22 proc. rdr. [Obserwator Finansowy]; Sprzedaż hurtowa przedsiębiorstw handlowych w marcu spadła -9,1 proc. rdr. [Obserwator Finansowy]
Trwają analizy możliwości rozbudowy lotniska Chopina w Warszawie. Prace mogłyby być zakończone w 2030 r. i kosztowałyby 2,3 mld PLN. Badane jest oddziaływania planowanego nowego portu lotniczego - CPK - na istniejące już na mazowszu lotniska. Prace mają być ukierunkowane na komplementarność tych infrastruktur. [TVN24 + Puls Biznesu]
NIK opublikował raport wskazujący na nieprawidłowości i uchybienia w gospodarowaniu nieruchomościami SP przez starostów w przypadku ¾ zbadanych starostw. Uchybienia dotyczyły ok. 4 tys. nieruchomości. [WNP]
Ministerstwo Funduszy i Polityki Regionalnej zaplanowało 16 naborów w ramach Fundusze Europejskie dla Nowoczesnej Gospodarki na kwotę ponad 6,5 mld PLN. [Inwestycje]
Wg nowego prezesa NASK, prowadzona przez instytucje dotychczasowa polityka nosiła znamiona niegospodarności i rabunku, a cała organizacja musi zostać zaudytowana i uporządkowana. [Puls Biznesu]
Poseł J. Karnowski: Spółki wodno-kanalizacyjne chylą się ku upadkowi, a 80 proc. przedsiębiorstw wodociągowo-kanalizacyjnych poniosło stratę za 2023 r. [WNP]
Bartłomiej Sienkiewicz zrezygnował z funkcji ministra kultury, startuje w wyborach do Europarlamentu. [Investing]
Borys Budka zastąpi Jerzego Buzka na listach do Parlamentu Europejskiego. Możliwe zmiany w MAP. [Money]

Aktywność biznesowa w strefie euro wzrosła do najwyższego poziomu od jedenastu miesięcy. [Financial Times]
UE: Raport: 6 mld euro unijnej pomocy dla uchodźców w Turcji nie poprawiło znacząco ich sytuacji. [WNP]

Świat

USA: Jamie Dimon ostrzega przed możliwością braku miękkiego lądowania dla "niewiarygodnej" gospodarki USA. [Financial Times] Aktywność biznesowa w USA spadła do najniższego poziomu od czterech miesięcy. [Reuters] Sprzedaż nowych domów w USA odbiła się do sześciomiesięcznego maksimum. [Reuters] Doradcy zajmujący się bilionami środków na kontach emerytalnych IRA muszą teraz stawiać interesy klientów na pierwszym miejscu. [The Wall Street Journal] FDIC rozważa zaostrzenie kontroli dużych "pasywnych" inwestorów w amerykańskich bankach. [Financial Times] Stany Zjednoczone zakazują zawierania przez pracowników umów o zakazie konkurencji, a grupy biznesowe zapowiadają pozwy sądowe. [Reuters] USA nałożą sankcje na chińskie banki pomagające Rosji w działaniach wojennych. [The Wall Street Journal]
Wenezuela wynajęła Rothschild & Co. do doradztwa w sprawie swoich zagranicznych zobowiązań dłużnych o wartości 154 mld USD. [Bloomberg]

BIZNES

(Mateusz Małetka)

Polska

UOKiK: 12 największych producentów i dystrybutorów napojów w Polsce zamierza utworzyć wspólnego reprezentanta w systemie kaucyjnym. Do spółek tych zaliczają się Coca-Cola Polska, Colian, żywiec - Zdrój, Grupa Maspex, Nestle Polska, Pepsi-Cola, Red Bull, Oshee Polska, Zbyszko Company, Orangina Schweppes Polska, Nałęczów Zdrój i Van Pur. [Dla Handlu]
Sławomir Hinc prezes Gaz-System, spółki będącej operatorem systemu przesyłowego gazu zamierza zrealizować inwestycję pływającego terminala LNG. Terminal zostanie dostarczony przez Japońską firmę Mitsui i oddany do użytku w 2028 r., a jego moc regazyfikacyjna wyniesie 6,1 mld m^3 rocznie. W ostatnich latach spółka przeprowadzała wiele inwestycji, w tym m.in. budowa terminalu LNG w Świnoujściu oraz gazociąg Baltic Pipe. Prezes spółki dodaje, że Gaz-System zamierza rozszerzyć swoją działalność o biometan, wodór oraz dwutlenek węgla. Dodatkowo Gaz-System oczekuje na zgodę UOKiK ws. przejęcia od Orlenu spółki Gas Storage Poland będącej operatorem magazynów gazu w Polsce. [PB]
EPP przejmie 1 maja od Metro Properties Polska zarządzanie dziewięcioma centrami handlowymi M1 oraz trzema Power Parkami oraz przejmie część pracowników Metro Properties Polska. Transakcja nabycia przez EPP portfela 12 obiektów handlowych o łącznej powierzchni ponad 470 tys. m^2 była jedną z największych transakcji w historii polskiego rynku nieruchomości komercyjnych. W ubiegłym roku M1 uzyskano blisko 20% oszczędności zużycia energii elektrycznej w porównaniu do średniego zużycia w latach 2018-22. Obiekty posiadają certyfikaty BREEAM in Use na poziomie Outstanding i Excellent. [Eurobuild CEE]
Helios z grupy Agora planuje rozszerzenie współpracy z Respect Energy m.in. o magazyny energii. [Inwestycje]
NanoVelos z NanoGroup otrzymała patent w Chinach dot. terapii przeciwnowotworowych. [Investing]
Szymon Filipczak będący szefem strategii i rozwoju w grupie CCC przechodzi do Empika gdzie zostanie dyrektorem zarządzającym grupy Empik, odpowiedzialnym za strategię korporacyjną i rozwój. [PB]
Rada nadzorcza PKP Cargo odwołała prezesa Dariusza Seligę, pełniącym obowiązki prezesa zostanie Marcin Wojewódka. [WNP]

Świat

TikTok wydał 7 mln USD na lobbing i reklamy w celu zwalczania potencjalnego zakazu w USA [CNBC]
Microsoft uruchomił uproszczony model sztucznej inteligencji [Reuters]
Amazon uruchomił subskrypcję na artykuły spożywcze [Tech Crunch]
Prawa telewizyjne NBA są do kupienia [The Athletic]
JPMorgan AM dominuje na europejskim rynku aktywnych funduszy ETF [FT]
Popularne fundusze ARK Cathie Wood szybko tracą na wartości [WSJ]

TRANSAKCJE I FINANSOWANIE

(KK)

Polska

W nawiązaniu do wczorajszej informacji z Parkietu, PKO BP udzielił finansowania dla R.Power na kwotę 190 mln PLN. Celem kredytu jest budowa elektrowni PV w formule PF o łącznej mocy 58 MWp. Dotychczas R.Power pozyskał z banków na rozwój mocy wytwórczych ponad 1 mld PLN. [Inwestycje]
Rynek VC w Polsce w 1Q2024r. zanotował poziom najniższy od 2019 r. a w odbudowie pozycji mogą pomóc dopiero środki z FENG, które zostaną uruchomione najprawdopodobniej dopiero w III i IV kw. O słabości rynku świadczą też nie liczne przeprowadzone rundy inwestycyjne (30) oraz niska wypłata środków (niespełna 180 mln PLN). [parkiet s.9]
JR Holding planuje dalsze inwestycje na kwotę ok. 300 mln PLN w ciągu najbliższych 4 lat. Przedstawiona została również nowa strategia w ramach której uporządkowano i rozszerzono strategiczne kierunki inwestycji. Nowym obszarem będzie w szczególności sustainability and circular economy. W perspektywie wartość spółek portfelowych ma przekroczyć 1 mln PLN. [Parkiet]
Akcjonariusz HM Invest wezwał do sprzedaży ponad 88 tys. akcji spółki po cenie 48,5 PLN/akcja. Do zapisów można zgłaszać się do 27 maja a rozliczenie nastąpi do 4 czerwca. [Strefa Inwestorów]
Zapisy na prawdopodobnie ostatnią emisję obligacji Echo Investment w ramach obecnego programu do 300 mln PLN rozpoczną się w piątek. Obecna emisja może opiewać na ok. 60 mln PLN a papiery będą 4 letnie, niezabezpieczone. [Puls Biznesu]
W uzupełnieniu do wczorajszej wiadomości: Orlen VC zainwestował w producenta ultraszybkich ładowarek samochodowych (do 720 kv) o nazwie EUROLOOP, obecną na 7 rynkach UE. Dzięki Inwestycji producent ten wejdzie również na polski rynek. Ładowarki te cechują się bardzo wysoką sprawnością a autorska technologia pozwala na zmniejszenie kapitałochłonności ich instalacji a przez to niższych kosztów eksploatacji. [WNP]
Murapol ustanowił program emisji obligacji o łącznej wartości nominalnej do 500 mln z [Bankier]

Europa

CVC Capital Partners analizuje możliwości przejęcia kontrolnego pakietu akcji włoskiego producenta leków Recordati o wartości 11,8 mld USD. [Bloomberg]
Fundusz PE - PAI Partners - przejmie większościowy pakiet udziałów w brytyjskim producencie sprzętu muzycznego Audiotonix od francuskiej firmy PE Ardian w ramach transakcji o wartości około 2,5 mld USD. [Financial Times]
Brytyjska firma JD Sports Fashion przejmie amerykańskiego sprzedawcę odzieży sportowej Hibbett za 1,1 mld USD. [Bloomberg]
Ithaca Energy nabędzie prawie wszystkie pola naftowe i gazowe należące do włoskiej firmy energetycznej Eni w Wielkiej Brytanii w ramach transakcji giełdowej o wartości około 940 mln USD. [Financial Times]
Palarnia kawy Luigi Lavazza przejmie producenta automatów vendingowych IVS Group w ramach transakcji gotówkowej o wartości 697 mln USD. [Bloomberg]
Fidelidade-Companhia de Seguros, portugalski ubezpieczyciel kontrolowany przez chiński Fosun International, planuje IPO w 2025 roku. [Bloomberg]

Świat

Fuzje i przejęcia w sektorze naftowym i gazowym w USA osiągnęły w I kw. rekordowy poziom 51 mld USD. [Reuters]
Kanada ma poważne obawy dotyczące ochrony konkurencji w przypadku dojścia do skutku przejęciem Viterry przez Bunge (amerykańskiego handlarza zbożem). Transakcja doprowadziłaby do powstania podmiotu o wartości 34 mld USD. [Reuters]
Uniti Group prowadzi zaawansowane rozmowy w sprawie połączenia się z dostawcą usług telekomunikacyjnych - Windstream. Transakcja może mieć wartość nawet do 15 mld USD. [Bloomberg]
Stany Zjednoczone złożyły pozew w celu zablokowania przejęcia przez Tapestry za 8,5 mld USD spółki Capri Holdings, która jest właścicielem marek takich jak Michael Kors. [Financial Times]
IBM prowadzi zaawansowane rozmowy w sprawie przejęcia za 5,9 mld USD firmy programistycznej HashiCorp [Bloomberg]
Wspierany przez Microsoft startup Rubrik, zajmujący się chmurą i bezpieczeństwem danych, zadebiutował na giełdzie przy wycenie 713 mln USD. W procesie budowy księgi popytu odnotowano ~20-krotną nadsubskrypcję. [Bloomberg]
Marokański państwowy gigant fosforanowy OCP zamierza pozyskać 5-7 mld USD do 2027 r. poprzez sprzedaż obligacji i IPO swojej jednostki chemicznej. [Bloomberg]
Goldman Sachs prowadził rozmowy z prywatnymi pożyczkodawcami, aby pomóc wzmocnić płynność Beyond Meat i poszukuje około 250 milionów dolarów. [Bloomberg]

PRAWO I PODATKI

(Agnieszka Grygier)

Polska

NIK krytycznie oceniła sposób zarządzania nieruchomościami SP przez administrację rządową. Kontrola przeprowadzona za lata 2020-2023 wykazała m.in., że 3/4 starostów nie wykonywało obowiązków w zakresie aktualizacji opłat z tytułu użytkowania wieczystego nieruchomości od co najmniej 20 lat, co spowodowało znaczny spadek dochodów z tytułu wzrostu wartości nieruchomości. NIK wskazał także uwagę na nieodpowiedni nadzór wojewodów nad procesem gospodarowania nieruchomościami. [NIK + Gazeta Prawna]
Prezes UOKIK wydał cztery decyzje dotyczące zmów przetargowych, w których wymierzył kary w łącznej wysokości ok. 650 tys. zł. W badanych sprawach, przedsiębiorcy usiłowali wpłynąć na wyniki zamówień publicznych na usługi remontowo-budowlane i dowóz dzieci do szkół. [UOKIK]
Prokuratura Okręgowa w Płocku wystąpiła do Prokuratury Krajowej z wnioskiem o przejęcie do prowadzenia dwóch śledztw w sprawie Orlenu. Powodem przejęcia ma być krytyczne znaczenie obu postępowań oraz duży zakres zgromadzonego materiału dowodowego. [TVN24]
Od 14 marca 2024 r., gdy weszły w życie przepisy o konfiskacie pojazdów za jazdę pod wpływem alkoholu - odebrano pijanym kierowcom aż 630 samochodów. Aktualnie, Ministerstwo Sprawiedliwości pracuje nad wprowadzeniem zmian do zasad konfiskaty w celu ich złagodzenia. Resort chce zlikwidować obligatoryjność przepadku pojazdu i przekazać do decyzji sądu, czy w danych okolicznościach należy orzec o konfiskacie pojazdu, czy też można od tej decyzji odstąpić. [Gazeta Prawna]
Ministerstwo Cyfryzacji planuje znowelizować przepisy ustawy o krajowym systemie cyberbezpieczeństwa. Zgodnie z projektem, ustawa wprowadza nowe obowiązki na firmy i inne podmioty kluczowe. Przedsiębiorcy muszą liczyć się z koniecznością wymiany sprzętu i aktualizacją analizy ryzyka. Ustawa wprowadza wysokie kary za nieprzestrzeganie nowych zasad cyberbezpieczeństwa. [Prawopl]
Wiceminister finansów Jarosław Neneman poinformował, że na cele kasowego PIT przedsiębiorcy będą mogli wykorzystywać narzędzia, z których obecnie korzystają, stosując przepisy dotyczące tzw. zatorów płatniczych. Mogą to być np. prowadzone przez podatnika ewidencje lub rejestry płatności. [Prawopl]. Wg opublikowanego projektu ustawy, z kasowej metody rozliczania podatku dochodowego będą mogli skorzystać przedsiębiorcy, którzy rozpoczynają działalność, a także ci przedsiębiorcy, których przychody w roku poprzednim nie przekraczały 250 tys. euro. [PB]
Od 1 stycznia 2025 roku zmieni się limit przychodów zobowiązujący do prowadzenia ksiąg rachunkowych. Osoby fizyczne, wspólnicy spółek cywilnych, spółki jawne osób fizycznych i spółki partnerskie będą prowadzić księgi rachunkowe jeżeli ich przychody netto osiągną co najmniej równowartość 2,5 mln euro, a nie jak obecnie 2 mln euro. [Inforlex]
KIO orzekła, że jeżeli organizator przetargu nabierze wątpliwości co do realności zaproponowanej przez przedsiębiorcę ceny i zażąda jej wyjaśnienia, to nie może poprzestać na ogólnikowej odpowiedzi, która nie zawiera konkretnych wyliczeń i dowodów na ich poparcie. [Gazeta Prawna]
WSA w Gdańsku orzekł, że waloryzacja środków zgromadzonych na rachunku prowadzonym przez SKOK jest przychodem z kapitałów pieniężnych. [Gazeta Prawna]

Parlament Europejski przyjął nowe przepisy o redukcji ilości, wielokrotnym użyciu i recyklingu opakowań. Celem ich wprowadzenia jest zmniejszenie ilości opakowań o 5% do 2030 r., o 10% do 2035 r. i o 15% do 2040 r. Oznacza to, że państwa członkowskie będą musiały ograniczyć w szczególności odpady, które pochodzą z opakowań wykonanych z tworzyw sztucznych. Nowe prawo wprowadza m.in. zakaz stosowania od 1 stycznia 2030 r. niektórych jednorazowych opakowań wykonanych z tworzyw sztucznych. Należą do nich opakowania na nieprzetworzone świeże owoce i warzywa, jednorazowe naczynia i kubki wykorzystywane w kawiarniach i restauracjach, a także opakowania na pojedyncze porcje (np. na przyprawy, sosy, śmietankę, cukier). Zakaz obejmie też miniaturowe opakowania na przybory toaletowe i bardzo lekkie plastikowe torby na zakupy (poniżej 15 mikrometrów grubości). Do 2030 r. państwa członkowskie będą też musiały osiągnąć określone cele w zakresie ponownego użycia pojemników na napoje alkoholowe i niealkoholowe. W efekcie, dystrybutorzy napojów i żywności na wynos będą musieli zaoferować konsumentom możliwość skorzystania z własnego pojemnika. Zgodnie z nowymi przepisami wszystkie opakowania (z wyjątkiem lekkich opakowań z drewna, korka, tekstyliów, gumy, ceramiki, porcelany lub wosku) będą musiały spełniać surowe kryteria, aby nadawać się do recyklingu. [Parlament Europejski + Gazeta Prawna]
Parlament Europejski przyjął wczoraj zmiany we wspólnej polityce rolnej, aby zmniejszyć obciążenia administracyjne dla rolników w UE. Mniejsze gospodarstwa mają być zwolnione z kontroli i kar za nieprzestrzeganie niektórych przepisów. Po zatwierdzeniu przepisów przez Radę, rozporządzenie zostanie opublikowana w Dzienniku Urzędowym UE i natychmiast wejdzie w życie. Rolnicy będą już mogli stosować zmienione "uwarunkowania" środowiskowe do swoich wniosków o wsparcie finansowe UE w 2024 roku. [Parlament Europejski]
Parlament Europejski przyjął wczoraj pakiet przepisów wzmacniających zestaw narzędzi UE do walki z praniem pieniędzy i finansowaniem terroryzmu. Przepisy wprowadzają unijny limit dużych płatności gotówkowych w wysokości 10 000 Eur dla transakcji pomiędzy przedsiębiorcami oraz przedsiębiorcą a konsumentem. Limit nie będzie obowiązywał w obrocie konsumenckim. Na podstawie przyjętych przepisów - organy państwowe, dziennikarze, organizacje społeczeństwa obywatelskiego uzyskają dostęp do nowych rejestrów i źródeł informacji. Od 2029 r. - zasady należytej staranności będą miały zastosowanie także do klubów piłkarskich i agentów. [Parlament Europejski + Dziennikpl]
Parlament Europejski przyjął wczoraj nowe przepisy mające na celu poprawę warunków pracy pracowników platform internetowych. Nowe przepisy mają na celu skorygowanie fałszywego samozatrudnienia. Regulują również, po raz pierwszy w historii UE, wykorzystanie algorytmów w miejscu pracy. Istotny jest tu zakaz wykorzystywania algorytmu do zwalniania pracowników. Na podstawie nowej dyrektywy państwa członkowskie będą musiały wprowadzić do prawa krajowego przepisy wprowadzające “domniemanie prawnego zatrudnienia”, mającego na celu skorygowanie nierównowagi sił między cyfrową platformą pracy a osobą wykonującą pracę za jej pośrednictwem. [Parlament Europejski]
Parlament Europejski przyjął wczoraj nowe przepisy, które zobowiązują firmy do tego, by łagodziły swój negatywny wpływ na prawa człowieka i środowisko. Dyrektywa dotyczy firm z Unii i spoza niej, które mają obroty przekraczające 450 mln Eur, oraz franczyzobiorców o obrotach przekraczających 80 mln Eur. Na mocy nowych przepisów firmy będą odpowiedzialne za wyrządzone szkody, a gdy nie będą przestrzegać przepisów, będzie można je ukarać grzywną.[Parlament Europejski + Prawopl]
Rząd Włoch przyjął projekt ustawy, który przewiduje karę od roku do pięciu lat więzienia za szkody wizerunkowe wyrządzone przy wykorzystaniu sztucznej inteligencji. [TVN24]

Świat

Joe Biden podpisał ustawę, która może skutkować tym, że aplikacja TikTok przestanie działać w Stanach Zjednoczonych. Aktualnie, aplikacja używana jest przez ok. 170 mln amerykańskich użytkowników. Ustawa nakazuje sprzedaż praw do aplikacji na amerykańskim rynku. Jeżeli w maksymalnym czasie 12-tu miesięcy nie nastąpi zmiana właściciela, to używanie aplikacji zostanie zakazane w USA. [TVN24]
Stany Zjednoczone wprowadzają zakaz zawierania przez pracowników umów o zakazie konkurencji. [RT + Forbes]

DANE I BADANIA RYNKOWE

(Adam Rak)

Polska

O ok. 20% r/r wzrosły ceny gruntów pod zabudowę mieszkaniową w I poł. 2023 r. - wynika z danych przedstawionych w raporcie PKO BP. Najwyższe ceny były w Warszawie - średnio 791 zł za m², Gdańsku - 726 zł i Krakowie - 636 zł. [PS]
O 7,2% m/m do 6,432 mld zł wzrosły w marcu obroty e-handlu w Polsce - poinformowała KIG. [KIG]
45% ankietowanych Polaków popiera inwestycje w rozwój mieszkań na tani wynajem - wynika z sondażu United Surveys. Zaledwie 29% badanych popiera program dopłat do rat kredytów mieszkaniowych. [Bankier]
O 2,4% r/r do 2,74 mln hl spadła produkcja piwa otrzymanego ze słodu w marcu br. - wynika z danych GUS. Produkcja wódki o 0,8% r/r do 63,43 tys. hl. [Inwestycje]
O 129,2% r/r do 7,685 mld zł wzrosła wartość kredytów mieszkaniowych udzielonych w marcu br. - podało BIK. [PAP] Liczba udzielonych przez banki i SKOK-i kredytów gotówkowych była w marcu o 3,8% wyższa niż przed rokiem (281,4 tys.), a ich wartość wzrosła o 12,6% r/r do 7,04 mld zł. [Inwestycje] Wartość kredytów ratalnych udzielonych w marcu wzrosła o 26,7% r/r do 2,38 mld zł. [Inwestycje] W tym samym czasie limity udzielone w kartach kredytowych wzrosły o 5,8% r/r do 0,53 mld zł. [Inwestycje]
Udział kredytów opóźnionych w spłacie ponad 90 dni wzrósł na koniec marca br do 6,1% całego portfela (z 6,0% na koniec 2023 roku) - podało BIK. [Stooq]
Zrzeszone w Związku Przedsiębiorstw Finansowych (ZPF) fundusze hipoteczne wypłaciły klientom w 2023 r. renty dożywotnie w łącznej kwocie 4,77 mln zł. [Investing]
O 24% r/r do 10 493 wzrosła liczba rejestracji elektrycznych samochodów osobowych oraz hybryd typu plug-in w okresie styczeń-marzec 2024 r. w Polsce - informuje Polskie Stowarzyszenie Nowej Mobilności. [Inwestycje]
Wartość nowych zamówień w przemyśle odzieżowym spadła w marcu o ok. 35% r/r - podał GUS. [PAP]
O 32% r/r mniej do do 21,1 sztuk spadła produkcja samochodów osobowych w marcu br. - poinformował GUS. [Inwestycje]
O 4,3% r/r do 4 675,8 mln zł wzrosła w marcu br. wartość sprzedaży w aptekach w Polsce. [Inwestycje] Na koniec raportowanego okresu liczba aptek spadła o 241 r/r do 12 565. [Stooq]
Orange Polska odnotowuje wzrost zużycia danych w regionach, w których uruchomił już usługi 5G w ramach pozyskanego w aukcji pasma C - poinformowała prezeska Liudmila Climoc. [Inwestycje]
Polska sprzedała na aukcji na giełdzie EEX łącznie 2.310.000 uprawnień do emisji CO2 po 65,35 euro/EUA - poinformowała giełda EEX. [Stooq]
Blisko co drugie (46%) przedsiębiorstwo w Polsce oferuje pracownikom ruchome godziny pracy - wynika z badania Polskiego Instytutu Ekonomicznego. 36% umożliwia pracę zdalną lub hybrydową. [Investing]
Przeciętna powierzchnia mieszkania oddanego do użytku w I kw. br przez deweloperów wyniosła 61,2 m² o 0,7 m² mniej niż rok wcześniej - podał GUS. [PAP]
Kary o łącznej wysokości 650 tys. zł za zmowy przetargowe nałożył Prezes UOKiK. Trzy decyzje dotyczą przetargów na usługi remontowo-budowlane, czwarta - zmowy przedsiębiorców zajmujących się dowozem dzieci do szkół. [UOKIK]

Polacy są drugim po Grekach najdłużej pracującym narodem w UE; tygodniowo pracujemy trzy godziny dłużej niż średnia w Unii - wynika z raportu PIE. [WNP]

Świat

Neutralne fundusze hedgingowe dla globalnych rynków akcji przyciągnęły inwestorów, zapewniając lepsze zwroty niż tradycyjne rynki akcji. [RT]

WYNIKI FINANSOWE I REKOMENDACJE

(Adam Rak)

Polska

TIM (dane za 2023 r.): zysk netto 55,02 mln zł (102,18 mln zł rok wcześniej), zysk operacyjny 68 mln zł (135,89 mln zł rok wcześniej), EBITDA 99,35 mln zł (160,36 mln zł rok wcześniej), przychody ze sprzedaży 1 450,73 mln zł (1 523,28 mln zł rok wcześniej). [Inwestycje]
Makarony Polskie (dane za 2023 r. + dywidenda): zysk netto 32,89 mln zł (24,46 mln zł rok wcześniej), zysk operacyjny 43,67 mln zł (33,2 mln zł rok wcześniej), EBITDA 57,82 mln zł (42,37 mln zł rok wcześniej), przychody ze sprzedaży 354,84 mln zł (328,92 mln zł rok wcześniej). [Inwestycje] Zarząd spółki zarekomendował walnemu zgromadzeniu przeznaczenie 8,28 mln zł na wypłatę dywidendy w kwocie 0,75 zł na akcję. Pozostałą część zysku netto za 2023 rok w wysokości 16,5 mln zł Makarony Polskie proponują przeznaczyć na kapitał zapasowy. Proponowany dzień dywidendy to 3 lipca, natomiast dzień jej wypłaty to 12 lipca 2024 r. [PAP]
Creepy Jar (dane za 2023 r. + dywidenda): zysk netto 18,33 mln zł (36,46 mln zł rok wcześniej), zysk operacyjny 15,76 mln zł (36,06 mln zł rok wcześniej), EBITDA 17,1 mln zł (37,1 mln zł rok wcześniej), przychody ze sprzedaży 37,5 mln zł (54,91 mln zł rok wcześniej). [Forsal] Zarząd spółki zarekomendował walnemu zgromadzeniu przeznaczenie 9,17 mln zł na wypłatę dywidendy w kwocie 13,11 zł na akcję. Proponowany dzień dywidendy to 24 czerwca, natomiast dzień jej wypłaty to 1 lipca 2024 r. [PAP]
Elektrotim (dane za 2023 r. + dywidenda): zysk netto 22,37 mln zł (21,98 mln zł rok wcześniej), zysk operacyjny 34,23 mln zł (33,19 mln zł rok wcześniej), EBITDA 38,67 mln zł (38,12 mln zł rok wcześniej), przychody ze sprzedaży 546,95 mln zł (505,6 mln zł rok wcześniej). [Inwestycje] Zarząd spółki zarekomendował walnemu zgromadzeniu przeznaczenie 25 mln zł na wypłatę dywidendy w kwocie 2,5 zł na akcję. Pozostałą część zysku w kwocie 15,8 mln zł zarząd rekomenduje przeznaczyć na kapitał rezerwowy. [PAP]
Unimot (dywidenda): zarząd spółki zarekomendował walnemu zgromadzeniu przeznaczenie 32,8 mln zł na wypłatę dywidendy w kwocie 4 zł na akcję. Pozostałą część zysku w kwocie 12,25 mln zł zarząd rekomenduje przeznaczyć na kapitał zapasowy. [PAP] Spółka zakłada wzrost EBITDA do 690 mln zł w 2028 r. w nowej strategii na lata 2024-2028. [Inwestycje]
Cognor (dane za 2023 r. + dywidenda): zysk netto 229,5 mln zł (577,92 mln zł rok wcześniej), zysk operacyjny 203,31 mln zł (722,73 mln zł rok wcześniej), EBITDA 252,37 mln zł (766,98 mln zł rok wcześniej), przychody ze sprzedaży 2 721,52 mln zł (3 666,69 mln zł rok wcześniej). [Inwestycje] Zarząd Cognor Holding nie będzie rekomendował wypłaty dywidendy w 2024 r. - poinformował prezes w liście do akcjonariuszy. [PAP]
PKP Cargo (dane za IV kw. 2023 r.): strata netto 19,8 mln zł (konsensus rynkowy 1,1 mln zł zysku), EBITDA 229,7 mln zł (konsensus rynkowy 247,5 mln zł), przychody 1,324 mld zł (-16% r/r). W całym 2023 r. spółka wypracowała zysk operacyjny na poziomie 291,4 mln zł (-12,6% r/r), zysk netto 82,10 mln zł (148 mln zł rok wcześniej). [Bankier]
Orlen (dywidenda): zarząd spółki zarekomendował walnemu zgromadzeniu przeznaczenie 4,818 mln zł na wypłatę dywidendy w kwocie 4,15 zł na akcję. Pozostałą część zysku w kwocie 16,398 mln zł zarząd rekomenduje przeznaczyć na kapitał zapasowy. [Forsal]
Marvipol Development (dywidenda): WZA spółki zdecydowało o przeznaczeniu 44,15 mln zł z zysku netto za 2023 r. na wypłatę dywidendy w kwocie 1,06 zł brutto na akcję. Dzień ustalenia prawa do dywidendy wyznaczono na 6 maja, a termin jej wypłaty na 13 maja 2024 roku. [PAP]
Stalexport Autostrady (wstępne dane za I kw. 2024 r.): zysk netto 57,1 mln zł, (38,6 mln zł rok wcześniej), zysk operacyjny 65,5 mln zł (45 mln rok wcześniej), EBITDA 91,3 mln zł (67 mln zł rok wcześniej), przychody 127,1 mln zł (103,2 mln zł rok wcześniej). [PAP]
Forte (wstępne dane za IV kw. r. obr. 2023/2024): skonsolidowana EBITDA 16 mln zł (-33% r/r), zysk operacyjny 2 mln zł (10 mln rok wcześniej). Szacunkowa wysokość skonsolidowanego wyniku EBITDA za okres 12 miesięcy roku obrotowego 2023-2024 wyniosła 53 mln zł. [Inwestycje]
Trans Polonia (dane za 2023 r.): zysk netto 6,21 mln zł, (6,53 mln zł rok wcześniej), zysk operacyjny 4,03 mln zł (7,15 mln rok wcześniej), EBITDA 21,21 mln zł (22,45 mln zł rok wcześniej), przychody 205,52 mln zł (195,61 mln zł rok wcześniej). [Inwestycje]
KGHM (dane za 2023 r.): strata netto 3 698 mln zł (4 772 mln zł zysku rok wcześniej), EBITDA 5 362 mln zł (9 024 mln zł rok wcześniej), przychody z umów z klientami 33 467 mln zł (33 847 mln zł rok wcześniej). [Bankier]
Ten Square Games (dywidenda): zarząd spółki zarekomendował walnemu zgromadzeniu przeznaczenie całości zeszłorocznego zysku netto w wysokości 16,66 mln zł na kapitał zapasowy. W lutym br. spółka dokonała skupu akcji własnych po cenie 120 zł za sztukę. [Inwestycje]
JSW (dane za 2023 r.): zysk netto 997,1 mln zł (7,6 mld zł rok wcześniej), EBITDA 4,55 mld zł (10,6 mld zł rok wcześniej), wolumen produkcji węgla 13,5 mln ton (w tym 10,9 mln ton węgla koksowego). [WNP]
Asseco SEE (dane za I kw. 2024 r.): zysk netto 47 mln zł (+4% r/r, konsensus rynkowy 43,8 mln zł), zysk operacyjny 47,4 mln zł (-5% r/r), EBITDA 71 mln zł (-2% r/r), przychody ze sprzedaży 367 mln zł (-3% r/r, konsensus rynkowy 372,3 mln zł). [PAP]
Orange Polska (dane za I kw. 2024 r.): zysk netto 227 mln zł (270 mln zł rok wcześniej), zysk operacyjny 349 mln zł (392 mln zł rok wcześniej), EBITDAal 799 mln zł (762 mln zł rok wcześniej), przychody ze sprzedaży 3 081 mln zł (3 139 mln zł rok wcześniej). [Inwestycje] Orange Polska po pierwszym kwartale podtrzymuje cele finansowe na 2024 rok zakładające niski jednocyfrowy wzrost EBITDAaL i przychodów - podała spółka w raporcie. [PAP] Baza kart SIM Orange Polska w I kwartale zwiększyła się o 78 tys. netto, na koniec marca 2024 roku było to 17,706 mln kart - podała spółka. [PAP]
GTC (dane za IV kw. 2023 r.): zysk netto 17,9 mln EUR (konsensus rynkowy 6,1 mln EUR), zysk operacyjny 24,7 mln EUR (konsensus rynkowy 22,4 mln EUR), przychody 48,1 mln EUR (konsensus rynkowy 47 mln EUR). [Bankier]
Esotiq & Henderson (dane za 2023 r.): zysk netto 7,38 mln zł (-8,6% r/r), zysk operacyjny 16 mln zł (+23,2% r/r), przychody ze sprzedaży 275,5 mln zł (+13,9% r/r). [PAP]

Świat

Visa (dane za II kw. r. fiskalnego 2024): zysk netto 4,7 mld USD (+10% r/r), EPS 2,29 USD (+12% r/r), przychody 8,8 mld USD (+10% r/r). Wolumen transakcji Visa wzrósł o 8% r/r, podczas gdy liczba transakcji wzrosła o 11% r/r. [MW]
Tesla (dane za I kw. 2024 r.): zysk netto 1,13 mld USD (-55% r/r, 7,93 mld USD rok wcześniej), skorygowany EPS 0,71 USD (konsensus analityków 0,74 USD), przychody 21,30 mld USD (konsensus analityków 22,15 mld USD), przychody w segmencie samochodowym 17,34 mld USD (-13% r/r), przychody z usług i innych źródeł 2,29 mld USD (+25% r/r). Akcje spółki podrożały w reakcji na słowa Elona Muska, który zapowiedział dostarczenie na rynek nowego, taniego modelu Tesli z początkiem 2025 roku. [CNBC]
PepsiCo (dane za I kw. 2024 r.): zysk netto przypisany akcjonariuszom 2,04 mld USD (1,93 mld USD rok wcześniej), EPS 1,48 USD (1,40 USD rok wcześniej), przychody 18,25 mld USD (konsensus analityków 18,07 mld USD). [CNBC]
Boeing (dane za I kw. 2024 r.): strata netto 355 mln USD (425 mln USD straty rok wcześniej), EPS -0,56 USD (-0,69 USD rok wcześniej), przychody 16,57 mld USD (konsensus analityków 16,23 mld USD). [CNBC]
Spotify (dane za I kw. 2024 r.): EPS 0,97 EUR (konsensus analityków 0,65 EUR), przychody 3,64 mld EUR (konsensus analityków 3,61 mld EUR), aktywni użytkownicy 615 mln (oczekiwania 618 mln). [CNBC]
GE Aerospace (dane za I kw. 2024 r.): EBIT 1,5 mld USD (+24% r/r), skorygowany EPS 0,92 USD, przychody 8,1 mld USD (+15% r/r). [Investors]
General Motors (dane za I kw. 2024 r.): zysk netto przypisany akcjonariuszom 2,98 mld USD (+24,4% r/r, 2,4 mld USD rok wcześniej), EPS 2,56 USD (1,69 USD rok wcześniej), przychody 43,01 mld USD (konsensus analityków 41,92 mld USD). [CNBC]
JetBlue Airways: spółka prognozuje spadek przychodów za II kw. br. nawet o 10,5% r/r - ponad dwukrotnie więcej niż oczekiwali tego analitycy. Przychody ze sprzedaży w całym 2024 roku mogą spać do niskich, jednocyfrowych wartości. [CNBC]

Zacznij dzień z przewagą - jeszcze raz z właściwą tabelą kwotowań.